El juego de la consolidación, ¿Qué tan grande es suficiente?

Durante el verano pasado, Zodiak Entertainment anunció que adquiriría RDF Media, creando una potencia global con productoras en más de 20 territorios con ventas anuales en exceso de los US$ 661 millones. Y este convenio es sólo un ejemplo reciente de la rápida consolidación en la industria del formato, un acontecimiento que tiene grandes implicaciones para el futuro del negocio y la manera en que las televisoras y productoras adquieren y desarrollan nuevos shows.

 

En realidad, hace cinco o seis años sólo había tres compañías: FremantleMedia, Endemol y Sony Pictures Television, propietarias de productoras locales en los principales territorios de Norteamérica, Europa, Asia y Latinoamérica. Sin embargo, desde entonces varias compañías, notablemente Zodiak, Banijay Entertainment, Shine Group, ALL3MEDIA, y BBC Worldwide, han forjado redes impresionantes de producción, mientras que otras empresas, tal como ITV Studios Global Entertainment, han expandido su presencia internacional con oficinas y operaciones adicionales.

 

La ráfaga de convenios que ha reformado el negocio del formato en los últimos años, sin embargo, es sólo parte de la historia dice Tom Toumazis, chief commercial officer de Endemol. “Por un lado, se ve la consolidación, pero por otro, se ve a empresas importantes como Warner Bros. anunciando que quieren entrar al negocio”, dice. “Muchos estudios de Hollywood están viendo la importancia de estar en la producción local. No sólo es la consolidación. Son nuevos participantes así como consolidación”. De hecho, Warner Bros. informó durante el verano pasado su adquisición de una participación mayoritaria en Shed Media del Reino Unido, productora de formatos como Who Do You Think You Are?.

 

Uno de los principales ímpetus para la consolidación ha sido defensivo, la necesidad de asegurar un flujo de nuevos formatos. “La consolidación ha impactado en que ahora no podemos repre­sentar algunos de los shows que nos hubiera gustado representar, puesto que los creadores han vendido sus compañías a jugadores rivales del formato”, dice Gary Carter, COO de FremantleMedia Group.

 

Hasta ahora, el impacto de estos acuerdos ha sido mínimo, enfatiza Carter, gracias a la gran cantidad de ideas que FremantleMedia obtiene de las productoras que tiene en 22 territorios y su éxito continuo en encontrar formatos de productores independientes y televisoras.

 

Señalando formatos exitosos como Got Talent y Hole in the Wall, así como la creciente popularidad de formatos como Idols, Carter dice que “los retornos que hemos obtenido de nuestra inversión en el mercado abierto de nuevos formatos siguen siendo muy buenos, y tenemos una buena red que se extiende a mercados como Japón, donde hemos adquirido el exitoso formato Hole in the Wall de Fuji”.

 

No obstante, la preocupación de tener una fuente segura de ideas de talento creativo fue uno de los principales factores que motivaron a los ejecutivos a expandirse. “Ya no puedo hablar con la gente con la que hablaba hace cinco años sobre la adquisición de formatos debido a la consolidación”, explica Barnaby Shingleton, director de adquisiciones de entretenimiento light de RDF Rights.

 

Este es un problema particularmente agudo para las compañías que buscan adquirir grandes formatos nuevos para el horario estelar. “Si eres un programador en busca de uno de los grandes shows de entretenimiento que son de los grandes estudios, tienes que ir a esas grandes compañías y probablemente pedirles que te hagan el programa”, agrega Shingleton. Para una empresa de formatos, “significa que tienes que buscar más en lo que se está haciendo internamente porque no puedes depender del mercado externo para ese tipo de formatos”.

 

La importancia de tener una red de productoras para desarrollar nuevos formatos exitosos es uno de los razonamientos para la reciente expansión de Banijay Entertainment.

 

Creado en 2008, con el apoyo de inversionistas como la familia Agnelli (Fiat), la familia De Agostini, Jean-Paul Bize (AMS Industries) y Bernard Arnault (LVMH), la compañía se expandió rápidamente con una gama de acuerdos, adquiriendo empresas de la talla de Brainpool en Alemania, Nordisk en Dinamarca y Bunim-Murray en Estados Unidos, además de fundar Angel City Factory en Estados Unidos. La compañía ahora cuenta con cerca de 20 productoras locales en Europa y Estados Unidos.

 

“Algunas empresas como Endemol y FremantleMedia básicamente establecieron su poder en el mercado porque fueron lo suficientemente inteligentes y suertudos para desarrollar tres o cuatro formatos muy grandes”, comenta François de Brugada, VP ejecutivo de asuntos creativos y comerciales de Banijay Entertainment. “Apostamos al hecho de que al acumular la crea­tividad interna y seleccionar la gente ideal, podemos crear fácilmente un par de formatos potentes que pueden viajar muy bien. Si logras producir y vender esos formatos en tus compañías, así podrás desarrollar tu negocio grandemente”.

 

El tener presencia en territorios principales no sólo es importante para desarrollar nuevas ideas. También es crucial para lanzar nuevos formatos exitosos porque las televisoras probablemente tenderán a adquirir formatos que ya han tenido éxito en mercados más grandes.

 

“Una vez un formato sea exitoso para una televisora, es más fácil ofrecerlo a clientes internacionales. Nuestro enfoque es crear un éxito en el Reino Unido y que puede ser emulado internacionalmente”, comenta Tobi de Graaff, director de distribución global de televisión de ITV Studios Global Entertainment, que cuenta con varias oficinas de producción fuera del Reino Unido. “Esto tiene un efecto de crecimiento. Entre más versiones locales producimos, más grande se vuelve el interés”. Come Dine with Me, por ejem­plo, se emitió inicialmente en Channel 4 en el Reino Unido en 2005 y desde entonces, se ha realizado en más de 20 territorios.

 

No es sorprendente que el afán de expandir el alcance territorial de las compañías ha dado como resultado el cierre de una gama de acuerdos, incluyendo la reciente fusión de RDF y Zodiak. Ilan Astrug, director de adquisición de formatos de Zodiak Entertainment, notó que en 2007, la editorial italiana De Agostini comenzó a invertir en medios con la adquisición de Magnolia Group en Italia y España, Marathon Group en Francia y luego en 2008, Zodiak Television, que contaba con una librería significativa de formatos en los territorios nórdicos, Benelux, Polonia, Rusia, India y América latina. “Básicamente la estrategia fue de crear una de las productoras más grandes”, dice Astrug.

 

Recientemente, la adquisición de RDF expande el alcance de la empresa al Reino Unido y Estados Unidos. Shingleton señala que “lo grandioso de esta fusión es que encajamos muy bien en tantas áreas. Le da a RDF la influencia internacional que carecía y fortaleció la posición de Zodiak en Estados Unidos y Reino Unido. Es un encaje verdaderamente perfecto”.

 

Mientras que recesiones severas usualmente desaceleran o frenan el paso de los acuerdos, una fuerte recesión en la industria televisiva ha motivado la consolidación en los últimos dos años, en parte para lidiar con el difícil negocio de la televisión abierta y presupuestos de programación estancados.

 

“Si logras lanzar un programa al aire en Holanda, tienes que cubrir casi la mitad de tu presupuesto y si lo haces en Suecia, no esperes que lo paguen todo”, explica Karoline Spodsberg, directora general de Banijay International, el brazo de distribución de Banijay Entertainment. “La idea de que la televisora va a pagar el 100 por ciento del presupuesto de un show ya es algo del pasado”.

 

Aunque esto ha presionado los márgenes de ganancia, también le da una ventaja significativa a los jugadores de formatos más grandes porque su red global les permite aminorar costos y desarrollar nuevas fuentes de ingresos, dicen varios ejecutivos.

 

“Nuestra escala nos da una mejor oportunidad de invertir para el largo plazo”, comenta Toumazis de Endemol. “Cuando miramos un formato, no sólo buscamos recuperar nuestra inversión en un solo territorio”.

 

Endemol, por ejemplo, ha liderado el uso de centros de producción y producción centralizada como una medida para aminorar gastos. Como parte de esta estrategia ha construido un estudio masivo en Argentina con sets para formatos como 101 Ways to Leave a Gameshow.

 

“Al usar un solo lugar de producción y traer personas de diferentes países, podemos ofrecer economías de escala y creamos la posibilidad de hacer un gran show que cueste menos”, explica Toumazis.

 

Shingleton de RDF cree que el ambiente económico actual hace que las televisoras sean más cautelosas, lo que juega a favor de empresas más grandes con catálogos expansivos de formatos comprobados y una reputación de producir programas de calidad.

 

La opinión sigue dividida sobre si el ritmo de los acuerdos continuará, con algunas compañías en función de adquirir y otras en una posición de espera. De Brugada de Banijay señala que “estamos casi al final de nuestro primer paso de expansión, que era cubrir Europa y Estados Unidos”. Este año, sin embargo, la compañía inicia una segunda fase de expansión, en la cual comenzará a enfocarse en América latina y Asia. No obstante, en esos mercados buscará alianzas estratégicas con compañías locales en lugar de concretar adquisiciones.

 

En contraste, FremantleMedia parece estar más enfocada en expandir sus operaciones existentes que adquirir más firmas para incrementar una red de productoras en 22 países y oficinas regionales en 11 territorios. “Siempre estamos pensando en el tamaño ideal de esta red y la respuesta que dé hoy puede cambiar mañana debido a las condiciones del mercado”, dice Carter de FremantleMedia. “Pero por el momento no estamos enfocados en el crecimiento de la red. Tenemos una red con recursos inmensos. La verdadera pregunta es qué vamos a hacer con ella”.

 

Una iniciativa importante para FremantleMedia al igual que para los otros jugadores principales es el desarrollo de nuevos formatos. Toumazis comenta que Endemol ha trabajado para maximizar el potencial de su red, que incluye más de 80 compañías en 26 países, mediante adquisiciones y el lanzamiento de nuevos negocios. “Los márgenes de ganancia están difíciles para todos y debemos mirar a cada oportunidad para analizar cómo podemos lograr tanto valor como sea posible”, explica Toumazis.

 

En Banijay, de Brugada enfatiza la importancia de fomentar la creatividad con una operación descentralizada que motivará a sus compañías locales a ser emprendedoras y reaccionar rápidamente a las condiciones del mercado. Por el lado de distribución de la empresa, Spodsberg resalta la necesidad de atraer independientes de alto calibre.

 

“Aun después de toda esta consolidación, sigue habiendo gente creativa muy buena alrededor del mundo que están desarrollando formatos inteligentes. Trabajar de cerca con ellos es parte importante de nuestro futuro. Al final del día, todo tiene que ver con esa creatividad”, dice Spodsberg.